Сергійчук Сергій Ілліч
кандидат економічних наук, доцент кафедри менеджменту, консультант з бізнес-планування та підприємницької діяльності, автор курсу "Теорія і практика бізнес-планування", який викладається для майбутніх підприємців Миколаївської області
ИНВЕСТИЦИОННОЕ ПРЕДЛОЖЕНИЕ

Если Вас интересует привлечение инвестиций и Вы смогли найти инвестора, которого может заинтересовать Ваш инвестиционный проект, очень важно суметь грамотно подготовить инвестиционное предложение. Что же такое инвестиционное предложение? Как осуществляется подготовка инвестиционного предложения? Какая информация нужна для разработки инвестиционного предложения?

Инвестиционное предложение – документ, предназначенный для ознакомления инвестора с идеей и перспективой развития бизнеса, для взаимодействия предпринимателя и инвесторов.

Инвестор желает знать и представлять себе не только историю деятельности предприятия, но и его состояние в настоящее время, потенциал, перспективы, планы развития, способность менеджмента стратегически мыслить и реализовать эти планы самым наилучшим образом. Для инвестора полнота и достоверность предоставляемой ему информации – важнейший фактор, определяющий успех проекта в будущем.

Инвестор желает знать и представлять себе не только историю деятельности предприятия, но и его состояние в настоящее время, потенциал, перспективы, планы развития, способность менеджмента стратегически мыслить и реализовать эти планы самым наилучшим образом. Для инвестора полнота и достоверность предоставляемой ему информации – важнейший фактор, определяющий успех проекта в будущем.

Поэтому, задача инвестиционного предложения – отображение исчерпывающей и правдивой информации по инвестиционному проекту, а также демонстрация опыта и квалификации менеджмента инвестиционного проекта в области Вашего бизнеса.

Успех инвестиционного предложения напрямую зависит от того, насколько грамотно произведена подготовка инвестиционного предложения, от способностей ваших сотрудников и специалистов подготовить подобный документ, от их умения убедить инвестора, аргументировано подтвердить фактическими данными Ваш проект.

Инвестиционное предложение и бизнес-план инвестиционного проекта отличаются следующими моментами:

Бизнес-план – детальный документ, сконцентрированный на операционной деятельности фирмы, на стратегии и маркетинге, это скорее руководство к действию, а инвестиционное предложение – скорее приглашение воплотить бизнес-план в жизнь.

Бизнес-план так же описывает деятельность компании, как и инвестиционное предложение, но детально не представляет, каким образом будут достигнуты цели.

Инвестиционное предложение – это документ, предназначенный только для потенциальных инвесторов, помогающий оценить эффективность инвестируемого капитала, а бизнес-план предназначен не только для инвестора, а и для менеджмента предприятия.

Инвестиционное предложение разрабатывается на основе данных, которые содержит бизнес-план предприятия, поэтому разработка инвестиционного предложения – следующий этап после составления бизнес-плана.

Подготовка инвестиционного предложения строится на стандартной форме такого документа, которая позволяет представить информацию по инвестиционному проекту оптимально и в полной мере.

Инвестиционное предложение имеет следующую структуру и содержит такую информацию:

Резюме. В этом разделе должно быть краткое описание инвестиционного предложения, отвечающее на следующие вопросы:

– Какова возможность получения прибыли?

– Есть ли потенциал роста рынка?

– Каковы конкурентные преимущества предприятия?

– Какую долю на рынке может занять ваше предприятие?

– Какой опыт работы в данном бизнесе есть у Вас и Вашей управленческой команды?

– Какова потребность в финансировании инвестиционного проекта?

– Какова стратегия выхода инвестора из проекта?

Инвестиционное предложение, в части резюме, должно содержать, в краткой форме, следующую информацию:

– Краткое описание предприятия, продукции и рынков, на которых уже работаете.

– Финансовые результаты деятельности предприятия за последние 3 года.

– Краткое описание стратегии развития предприятия, возможности роста, риски, а также прогноз финансового состояния на ближайшие 3–5 лет.

– Краткое описание того, как капитал будет использован.

История компании и собственность. Инвесторы предпочитают компании со значительным опытом на рынке и в отрасли.

Продукты и/или услуги. Нужно указать важнейшие конкурентные преимущества продукта и/или услуги. Если продукт новый, обязательно опишите процесс разработки такого продукта. Используйте графики, таблицы.

Управленческий и производственный персонал. Опишите опыт и уровень компетентности менеджеров вашей управляющей команды.

Описание отрасли, рынка и конкурентоспособности. Потенциальный инвестор, изучив эту информацию, сделает вывод, а сможет ли предприятие успешно работать на рынке в соответствии с бизнес-планом, а следовательно, обеспечит ли она прибыль и рост стоимости бизнеса.

Операции компании. Это описание производственного процесса компании или способов предоставления услуг клиентам.

Финансовая история фирмы. Финансовые результаты работы фирмы за предыдущие периоды – баланс, отчеты о денежных потоках, отчеты о прибылях и убытках.

Стратегический план. Это описание главной идеи развития бизнеса.

Факторы риска и стратегия снижения рисков. Правдиво укажите риски, с которыми может столкнуться фирма, реализовывая инвестиционный проект.

Прогноз финансового состояния. Здесь описываются прогнозы финансового состояния компании в будущие периоды.

Потребность в финансировании. В этом разделе инвестиционного предложения указывается суммарная потребность в капитале, капитальные вложения и оборотные средства.

Корпоративное управление. Опишите органы управления компанией и те принципы управления, которые они будут применять в работе.

Правительственная поддержка и законодательство. Укажите нормативные законодательные акты, благоприятно или негативно сказывающееся на результатах реализации этого проекта.

Финансовое предложение. Это стоимость бизнеса и структура сделки. Этот пункт инвестиционного предложения можно опустить и лучше включить его в переговоры на последней стадии.

Подведение итогов. По сути, краткие выводы всего вышеперечисленного.

Приложения. Бизнес-план, инвестиционный проект, бухгалтерская и финансовая отчетность, заключения специалистов, таблицы, графики, рекламные брошюры, описания продуктов и/или услуг, важнейшие контракты, резюме руководителей, информация о производственном процессе, выдержки из важнейших законов и другие документы.